Heinrich Mylius stammte aus Frankfurt am Main. Als junger Mann ging er nach Mailand, um dort die Interessen des Familienunternehmens – eines Handels- und Speditionshauses – zu vertreten. Binnen weniger Jahre etablierte er sich in der lombardischen Hauptstadt als erfolgreicher Unternehmer, auch in der Produktion von Textilwaren und im Bankwesen. Er war karitativ und mäzenatisch engagiert und stiftete einen bedeutenden Teil seines Vermögens für soziale und kulturelle Zwecke. Insbesondere die Förderung des kulturellen Austauschs zwischen Italien und Deutschland lag ihm am Herzen. Er pflegte Kontakte zu bedeutenden Persönlichkeiten seiner Zeit, darunter Manzoni, Goethe, Herder, Wieland, Thorvaldsen und Hayez. Im Jahr 1829 erwarb Mylius ein Landhaus in Loveno, das er mit einer wertvollen Kunstsammlung ausstattete. Sie verleiht der Villa Mylius Vigoni noch heute ihren besonderen Reiz.